Creo que son de los términos financieros más famosos, ¿quién no ha oido de ellos? En cualquier anuncio, en cualquier web donde ofrezcan financiación, seguro que hasta lees TAE con la voz de Matias Prats por su famoso anuncio. Cuando solicitamos un préstamo, contratamos una hipoteca o abrimos una cuenta de ahorro o un depósito, nos encontramos con términos como TIN y TAE, que determinan el coste real o rentabilidad de estos productos financieros. Aunque están relacionados, representan conceptos distintos:
• El TIN (Tipo de Interés Nominal) mide únicamente el porcentaje que el banco cobra o paga por el dinero prestado o invertido.
• El TAE (Tasa Anual Equivalente) incluye, además del TIN, otros costes asociados, como comisiones y gastos, ofreciendo una visión más completa del coste o rendimiento de un producto financiero.
Conocer la diferencia entre ambos conceptos es esencial para comparar ofertas bancarias y tomar decisiones financieras informadas. Vamos a ver varios ejemplos reales cogidos directamente de webs de bancos, en qué fijarnos a la hora de contratar cualquier producto, qué mirar en la letra pequeña para que no te la cuelen, y todo el largo etc. que se me ocurra con tal de que tomes la mejor decisión financiera.
Vuuuuuamos guerrero!!!
¿Qué es el TIN (Tipo de Interés Nominal)?
El TIN es el porcentaje que una entidad financiera cobra o paga por prestar o invertir dinero, pero no incluye otros gastos asociados al producto financiero, como comisiones de apertura, seguros o gastos de gestión. Es un indicador básico que se aplica a la cantidad principal de un préstamo o inversión para calcular los intereses generados en un periodo.
Ejemplo de cálculo del TIN
Imagina que contratas un depósito a un año de 10.000€ con un TIN del 5%, los intereses anuales serán de 500€:
Intereses = capital x TIN = 10.000€ x 5% = 500€ (ojalá todo fuese así de fácil…)
Por ejemplo, mira la letra pequeña del TIN de un depósito a 12 meses de un neobanco:
Tan fácil como multiplicar ese 2,25% por el capital del ejemplo (10.000€) para obtener los intereses. Lo veremos después pero en este caso coincide TIN y TAE al no haber gastos y ser a 12 meses pero luego lo vemos en detalle.
TIN de una hipoteca
El TIN se calcula de forma diferente en una hipoteca a tipo variable que en una a tipo fijo.
Pongamos un ejemplo de cada uno:
- El TIN de un préstamo hipotecario a interés variable variará en función del Euribor por normal general. El valor cambiará según el valor que marque el tipo de referencia cuando toque revisarlo; que en España, lo habitual es hacerlo cada 6 o 12 meses. Imagina que el Euribor está al 2,5% y el diferencial de tu hipoteca es del 0,75%, el TIN resultante será del 3,25%, pero este tipo podrá cambia al alza o a la baja en cada revisión.
- El TIN en una hipoteca a tipo fijo con un interés es del 2,50% será siempre del 2,50% para toda la vida del préstamo.
¿Qué es el TAE (Tasa Anual Equivalente)?
El TAE es un indicador más completo que refleja el coste total de un producto financiero al incluir:
- El TIN.
- Las comisiones (de apertura, cancelación, gestión, etc.).
- Otros gastos, como seguros obligatorios o gastos de tasación en hipotecas.
El TAE se expresa en forma de porcentaje anual, lo que facilita la comparación entre productos financieros, incluso si tienen condiciones diferentes.
Ejemplo de cálculo del TAE en un préstamo
Vamos a por el primer truco que utilizan las entidades (esos departamentos de marketing majos). Imagina que te dan un préstamo al consumo para que te compres el último iPhone al 0% TIN, si si has oído bien: sin intereses. Y es verdad, el préstamo asociado no lleva intereses, lo cual no quiere decir que no tenga otros costes asociados que hagan que el TAE resultante (coste total del préstamo) sea algo diferente. Mira la letra pequeña (la he ampliado un poco-bastante) de ese iPhone financiado sin intereses:
Casi un 10% TAE, ahí es nada 🌈 Además, esto ya son matemáticas financieras un poco más avanzadas en las que no quiero entrar en un artículo básico, normalmente el coste de los préstamos se suele meter al inicio para que el TAE para la entidad financiera sea más alto 🌈 🌈
Relación entre TAE y TIN: Cómo se complementan
El TIN es un componente del TAE, pero no lo incluye todo. Aquí algunas claves para entender su relación:
- El TIN refleja únicamente el interés aplicado, mientras que el TAE incluye todos los gastos asociados.
- En productos simples y sin comisiones ni gastos, el TAE y el TIN pueden coincidir. Como en el ejemplo que te he puesto del depósito bancario.
- El TAE siempre será mayor que el TIN en préstamos si existen costes adicionales asociados al producto.
Por lo tanto, para evaluar el coste real de un producto financiero, siempre es mejor fijarse en el TAE.
Factores que Influyen en el TIN y el TAE
Factores que afectan al TIN
1. Tipo de producto: Préstamos personales, hipotecas o cuentas de ahorro tienen TIN distintos según el riesgo percibido por el banco.
2. Perfil del cliente: Un historial crediticio sólido puede resultar en un TIN más bajo.
3. Política del banco: Las condiciones de mercado y las estrategias de la entidad influyen en el tipo de interés nominal.
Factores que afectan al TAE
1. Comisiones: De apertura, cancelación anticipada, gestión, etc.
2. Plazo del producto: Cuanto mayor sea el plazo, mayor puede ser el impacto de los costes asociados.
3. Periodicidad de pagos o liquidaciones: Productos con pagos frecuentes pueden tener un TAE más alto debido al impacto del interés compuesto.
En qué más debes fijarte además del TAE y el TIN
Aunque el TAE es el indicador más representativo, no lo es todo. Otros factores que deberías considerar:
- Gastos adicionales no reflejados en el TAE: Algunos seguros obligatorios o productos vinculados pueden no incluirse en el cálculo del TAE.
- Flexibilidad de las condiciones: Penalizaciones por cancelación anticipada o cambios en los términos del contrato.
- Periodo de revisión en productos variables: En hipotecas o préstamos a tipo variable, los cambios en el tipo de interés afectan el TAE a futuro.
Conclusión: ¿Qué es mejor: TIN o TAE?
• El TAE es más fiable para comparar productos financieros, ya que refleja el coste o rendimiento real.
• El TIN puede ser útil como referencia básica, pero no debe ser el único indicador que consideres.
• Siempre es recomendable priorizar el análisis del TAE, especialmente en productos complejos como hipotecas o préstamos con costes adicionales.
TAE y TIN: matemáticas financieras
Aunque como te dije quería que quedase un artículo básico al final esto es un blog de finanzas donde entramos en detalle en algunos conceptos un poco más avanzados. Así que déjame este huequin para hablar de la fórmula financiera del TAE:
Donde:
- r es el TIN (tipo de interés nominal
- f es el número de periodos de capitalización por año (12 para pagos mensuales, 4 para trimestrales, etc.)
El TAE considera el efecto del interés compuesto al capitalizar los intereses en diferentes periodos del año. Esto hace que refleje el coste real de un préstamo o el rendimiento de un producto de ahorro.
Vamos a ver un ejemplo muy sencillo de un depósito al 5% nominal o TIN donde nos pagan los intereses trimestralmente. Calculemos su TAE aplicando la fórmula:
TAE = (1 + 0.05/4)4 – 1 = (1,0125)4 – 1 = 5,095%
Esto, motivado por el famoso interés compuesto, es muy fácil de ver en el siguiente cuadro de liquidación de intereses:
Como ves en el ejemplo de una inversión de 100€ al 5% TIN (comúnmente llamado nominal) te genera 1,25€ el primer trimestre, que es 100*5%/4 (ojo que no tenemos en cuenta a nuestra amiga Hacienda 🧛♂️). El segundo trimestre se generaría un 5% pero sobre una base de 101,25€ y así ves cómo va aumentando la bola para al final del año haber generado 5,09€ de intereses que si los calculamos sobre el capital inicial de 100€, nos da el 5,09%.
El interés compuesto para los que invertimos es maravilloso, pero eso lo dejo para otro bloque.
El TAE y el TIN son herramientas esenciales para comprender el coste y rendimiento de los productos financieros. Mientras que el TIN mide el tipo de interés aplicado, el TAE incluye comisiones y otros gastos, proporcionando una visión más completa.
Es fundamental priorizar el TAE al comparar productos financieros y considerar otros factores como los gastos adicionales, la periodicidad de pagos y las condiciones de cancelación. Un análisis cuidadoso te permitirá elegir el producto que mejor se adapte a tus necesidades financieras.
To the moon!!! 🐙